備注：在利率八連降的同時，國家也將人壽保險的預(yù)定利率從1997年的8.8%，降到6.5%，5%。到1999年，保險公司發(fā)現(xiàn)情況遠比想的嚴峻。當(dāng)年的6月10日，保監(jiān)會當(dāng)機立斷，發(fā)布《關(guān)于調(diào)整壽險保單預(yù)定利率的緊急通知》（保監(jiān)發(fā)[1999]93號），直接把壽險產(chǎn)品的預(yù)定利率上限就被牢牢卡在年復(fù)利2.5％，并明確支出不得附加利差返還條款。2.5%，這一卡，就是長達14年之久。面對當(dāng)年的危機，保險業(yè)泰斗萬峰這樣寫到：在競爭中絕大多數(shù)公司都把“搶市場、爭份額”當(dāng)作這一時期的主要經(jīng)營思想和戰(zhàn)略目標(biāo)。圍繞這一目標(biāo)，各家公司都競相以高預(yù)定利率推出自己的產(chǎn)品，以一些不正常的手段去“創(chuàng)造”保費，這些行為都為如今的利差損埋下了隱患，是產(chǎn)生利差損的根本原因。2003年、2004年、2007年，中國人壽、中國平安、太平洋保險陸續(xù)在海內(nèi)外上市，有力的擴充了資本金。再加上入世以來經(jīng)濟的騰飛。

保費規(guī)模的高速增長，利差損的巨大包袱總算逐漸得到了化解。備注：在嘗到了高現(xiàn)價養(yǎng)老年金火爆熱賣的甜頭后，各家保險公司紛紛開發(fā)出類似的年金產(chǎn)品，然而好景不長，新的問題又來了，2019年后年金時代（圖片來源于網(wǎng)絡(luò)）備注：果不其然，2019年8月30號，銀保監(jiān)會印發(fā)182號文：2013年8月5日及以后簽發(fā)的普通型人身保險保單評估利率上限為年復(fù)利3.5%和預(yù)定利率的較小者；2013年8月5日以前簽發(fā)的普通型人身保險保單評估利率繼續(xù)執(zhí)行原規(guī)定。2013年8月5日及以后簽發(fā)的普通型人身保險保單評估利率上限為年復(fù)利3.5%和預(yù)定利率的較小者；2013年8月5日以前簽發(fā)的普通型人身保險保單評估利率繼續(xù)執(zhí)行原規(guī)定。關(guān)于年金主險的利率預(yù)定利率：保險公司在產(chǎn)品定價時，根據(jù)公司對未來資金運用收益率的預(yù)測而為保單假設(shè)的每年收益率。

1.       預(yù)定利率≠實際回報率2.預(yù)定利率相同的產(chǎn)品，實際回報率不一定相同3.目前普通型年金險、普通型人身保險預(yù)定利率為3.5%備注：1.很多代理人都會把保險產(chǎn)品的預(yù)定利率當(dāng)做是產(chǎn)品給客戶提供的實際回報率，但其實這是一個誤解。保險公司銷售一張保單需要考慮很多成本費用，如：傭金、經(jīng)營支出、風(fēng)險成本、職工工資等。所以在費用成本的影響下，“預(yù)定利率”并不等于“實際回報率”。2.預(yù)定利率相同的產(chǎn)品，實際回報率都相同嗎？這個問題的答案是否定的。因為不同公司、不同產(chǎn)品之間的費用成本假設(shè)是有差異的。相同預(yù)定利率的情況下，費用成本假設(shè)高的產(chǎn)品，實際回報率低；費用成本假設(shè)低的產(chǎn)品，實際回報率高。這也是為什么，市面上4.025%預(yù)定利率的長期年金險產(chǎn)品。

有的產(chǎn)品因為后期扣費很低，實際收益率后期能達到3.8%~3.9%的水平；但是有的產(chǎn)品因為扣費很高，實際收益率甚至還不到3.0%。因此，我們在挑選保險產(chǎn)品的時候，不能只聽宣傳上說這個產(chǎn)品的預(yù)定利率很高，就誤以為是產(chǎn)品本身的實際回報率也很高，如今普通型的人身保險產(chǎn)品、普通型年金險預(yù)定利率上限是3.5%，萬能型和分紅型的人身保險產(chǎn)品預(yù)定利率上限是3.0%。關(guān)于萬能賬戶的利率最低保證利率：簡單的理解為，保證利率就是不管公司的經(jīng)營狀況如何，都會給到客戶的利率。保證利率以上的部分，是不確定的。結(jié)算利率：是保險公司根據(jù)實際投資狀況確定并公布各月的結(jié)算利率，不是固定值，可能會出現(xiàn)浮動?？陀^看待：年金+萬能產(chǎn)品，萬能賬戶五年之內(nèi)是沒有年金返進去的。