關(guān)于儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的核心十個(gè)問(wèn)題壽險(xiǎn)理念經(jīng)典小課程大多數(shù)人對(duì)保險(xiǎn)存在很大的誤解在長(zhǎng)期的保險(xiǎn)研究和銷(xiāo)售過(guò)程中，絕大多數(shù)人對(duì)保險(xiǎn)存在很大的誤解，而這些誤解有99.9%是相通的，那么對(duì)這些普通人常見(jiàn)的問(wèn)題做出統(tǒng)一的答復(fù)就很有價(jià)值。收集了一些共性問(wèn)題做出解答，這對(duì)于一般性的保險(xiǎn)銷(xiāo)售人員也很有幫助。第一個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的收益率是多少？要深入理解這個(gè)問(wèn)題，就必須明白保險(xiǎn)是怎么定價(jià)的，從這里也反推出保險(xiǎn)是怎么賺錢(qián)的。保險(xiǎn)的定價(jià)有三要素：死差、費(fèi)差和利差。預(yù)定利率，通俗點(diǎn)理解，我們把保費(fèi)交給保險(xiǎn)公司，保險(xiǎn)公司要給我們回報(bào)，這個(gè)回報(bào)率就是預(yù)定利率，預(yù)定利率是一種復(fù)利。顯然預(yù)定利率越高，我們的收益率就越高，預(yù)定利率是我們收益率的天花板。

第一個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的收益率是多少？保險(xiǎn)公司拿保費(fèi)去投資，得到一筆收益率，投資收益率和預(yù)定利率的差，就是利差，利差為正，保險(xiǎn)公司賺錢(qián)，利差為負(fù)，保險(xiǎn)公司虧錢(qián)。死差。先看預(yù)定發(fā)生率，保險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)時(shí)，預(yù)計(jì)會(huì)發(fā)生的疾病、身故等賠付的概率。依據(jù)是我們國(guó)家的《中國(guó)人身保險(xiǎn)業(yè)經(jīng)驗(yàn)生命表》及《中國(guó)人身保險(xiǎn)業(yè)重大疾病經(jīng)驗(yàn)發(fā)生率表》，中國(guó)不同的保險(xiǎn)公司都是依據(jù)同樣的生命表計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率。

但是保險(xiǎn)公司在實(shí)際出產(chǎn)品的時(shí)候，產(chǎn)品和產(chǎn)品的保障責(zé)任是不一樣的，保險(xiǎn)公司的核保標(biāo)準(zhǔn)寬嚴(yán)不一樣，比如保險(xiǎn)公司的核保非常嚴(yán)格，預(yù)計(jì)未來(lái)的出險(xiǎn)率就較低，就可以定一個(gè)較低的價(jià)格（也可以定更高的價(jià)格，看精算師的了）。實(shí)際發(fā)生率和預(yù)定發(fā)生率的差額形成保險(xiǎn)公司盈利（虧損）的一個(gè)來(lái)源。年齡增長(zhǎng)下實(shí)際收益率是可以高于預(yù)定利率的儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的實(shí)際收益率以預(yù)定利率為天花板，實(shí)際收益率要看死差和費(fèi)差，所以都低于預(yù)定利率，不同的產(chǎn)品收益率是不一樣的。但是對(duì)于部分產(chǎn)品，比如養(yǎng)老年金，因?yàn)橛兴啦畹挠绊?，所以隨著被保險(xiǎn)人年齡的增長(zhǎng)，其實(shí)際收益率是可以高于預(yù)定利率的。第二個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的收益率到底是多少？這里要解決三個(gè)概念：?jiǎn)卫?、?fù)利和內(nèi)部收益率（IRR）。

單利：是指一筆資金無(wú)論存期多長(zhǎng)，只有本金計(jì)取利息，而以前各期利息在下一個(gè)利息周期內(nèi)不計(jì)算利息的計(jì)息方法。一般收益穩(wěn)定的理財(cái)產(chǎn)品，幾乎都是以單利計(jì)息的。比如銀行定期存款、大額存單、國(guó)債都是單利。第二個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的收益率到底是多少？復(fù)利：是指在計(jì)算利息時(shí)，某一計(jì)息周期的利息是由本金加上先前周期所積累利息總額來(lái)計(jì)算的計(jì)息方式，也即通常所說(shuō)的"利說(shuō)利"，"利滾利"。計(jì)算公式：?jiǎn)卫?jì)算：本息和=本金*（1+單利利率*期數(shù)）復(fù)利計(jì)算：本息和=本金*（1+復(fù)利利率）^期數(shù)大家發(fā)現(xiàn)沒(méi)有，這里的本金和本息和都是一次性的投入、產(chǎn)出。

如果本金是分批次投入，產(chǎn)出的分批次的話，怎么計(jì)算收益率？在現(xiàn)實(shí)生活中，這種情況更多。第二個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)的收益率到底是多少？十年期的產(chǎn)品，秒殺銀行存款、國(guó)債、貨幣基金、銀行利差等產(chǎn)品，所以最近兩年儲(chǔ)蓄險(xiǎn)非?；鸨找媛瘦^高是重要原因。芒格說(shuō)，在拿錘子的人眼里，所有的問(wèn)題都是釘子。我把投資者最關(guān)心的收益率問(wèn)題講明白了，但是我非?？隙ㄟ@些錘子手開(kāi)始只盯著收益率講事情了，這些人的思維非常難以改變，所以后面我要針對(duì)這些問(wèn)題去做一些回應(yīng)。第三個(gè)問(wèn)題：儲(chǔ)蓄險(xiǎn)安全嗎？這個(gè)問(wèn)題極其常見(jiàn)，算是小白的必問(wèn)問(wèn)題。